Валютная пара EUR/USD в среду начала новый виток нисходящей коррекции. Честно говоря, для тех, кто внимательно отслеживает макроэкономические данные и фундаментальный фон, на этом статью можно заканчивать. Дело в том, что европейская валюта в последние недели растет как на дрожжах, при этом далеко не всегда имея для этого хотя бы какие-то основания, не говоря уже о веских причинах. Но вчера, когда было опубликовано сразу несколько относительно важных отчетов, которые были абсолютно провальными для доллара США, в итоге именно доллар и подорожал. То есть получается следующая картина: когда поводов для покупок пары у трейдеров нет никаких, они покупают, а когда поводы имеются, они продают. Соответственно, никакой логики в движениях сейчас на рынке попросту нет. Макроэкономический фон сейчас – это именно фон, на который практически никто не обращает внимания. Таким образом, мы можем сейчас ожидать практически любые движения.

Техническая картина сейчас тоже не совсем однозначная. Европейская валюта достаточно бодро выросла к уровню 1,0938 – 50,0% по Фибоначчи на 24-часовом ТФ, но преодолеть его все-таки не смогла. Таким образом, формально еще сохраняются «качели», а пара с текущих позиций может вновь устремиться вниз. Мы уже всерьез начинаем задумываться над тем, не было ли просто ловушкой для покупателей последнее движение евро и фунта вверх? Напомним, что обе валюты предприняли вполне удачные попытки по выходу из бокового канала на дневном ТФ. Однако практика показывает, что котировки может быть и зашли немного выше боковых каналов, но вот сама суть от этого не поменялась. На основании чего рос евро в последние недели – непонятно. Какие у него дальше имеются основания, чтобы расти, после роста на 450 пунктов? Мы по-прежнему ожидаем, что начнется новый виток нисходящего движения пунктов на 500-600, однако предупреждаем, что это всего лишь наши ожидания и наше видение сложившейся ситуации. Даже закрепление на 4-часовом ТФ ниже мувинга абсолютно не гарантирует начало движения на Юг.

Провальные для доллара отчеты проигнорированы

Начинать анализ макроэкономических событий минувшего дня следует с отчета JOLTs, который вышел сутками ранее. Этот отчет оказался слабее прогнозов, что и спровоцировало новое падение доллара. Запомнили. В среду индекс деловой активности в Евросоюзе оказался лишь немного ниже прогнозов, но в целом положительным для евро, отчет ADP в США по рынку труда не дотянул до прогнозов целых 55 тысяч, а индекс деловой активности ISM в сфере услуг США опустился до 51,2 при прогнозе 54-54,5. То есть два наиболее важных отчета в США оказались гораздо слабее прогнозов. Безусловно, некоторые эксперты могут сказать, что отчет ADP никогда не был значимым для рынка, а индекс ISM все равно остался выше «ватерлинии» 50,0. Но в таком случае, почему сутками ранее доллар отчаянно падал на отчете JOLTs, который тоже не является отчетом калибра NonFarm Payrolls?

Мы считаем, что объяснение возможно только одно. Рынок интерпретирует все полученные данные так, как ему выгодно в данный момент. Вчера большинство трейдеров посчитали, что нужно взять паузу, уже сегодня или завтра евровалюта может опять перейти в рост без всяких на то причин. Таким образом, мы считаем следующее: ожидать падения котировок стоит, нужно быть готовыми к нему. Евровалюта не будет расти постоянно без конкретных поводов и оснований. Однако к любому сигналу на продажу нужно относиться с опаской. За последнее время мы видели огромное количество таких сигналов, и ни один из них не привел к существенному падению котировок. В пятницу же в Штатах будет опубликован целый пакет важной статистики, а рынок будет опять искать повод для продаж доллара. Поэтому даже если данные и не будут провальными, пара все равно может вырасти.

Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 6 апреля составляет 98 пунктов и характеризуется как средняя. Таким образом, мы ожидаем движение пары между уровнями 1,0793 и 1,0989 в четверг. Разворот индикатора Хайкен Аши обратно наверх укажет на возобновление восходящего движения.

Ближайшие уровни поддержки:

S1 – 1,0864;

S2 – 1,0803;

S3 – 1,0742.

Ближайшие уровни сопротивления:

R1 – 1,0925;

R2 – 1,0986;

R3 – 1,1047.

Торговые рекомендации:

Пара EUR/USD продолжает располагаться выше скользящей средней линии. В данное время можно рассматривать новые длинные позиции с целями 1,0986 и 1,0989 в случае разворота индикатора Хайкен Аши вверх или отскока цены от мувинга. Открывать новые короткие позиции можно будет после закрепления цены ниже скользящей средней линии с целями 1,0803 и 1,0793.

Рекомендуем к ознакомлению:

Обзор пары GBP/USD. 6 апреля. Фунт не спешит падать, даже когда рынок настроен «по-медвежьи».

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 6 апреля. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 6 апреля. Отчет COT. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Пояснения к иллюстрациям:

Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит, тренд сейчас сильный;

Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю;

Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций;

Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности;

Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.