คู่สกุลเงิน EUR/USD ยังคงแนวโน้มขาลงต่อเนื่องในวันพุธ แม้ว่าการแก้ไขจะเป็นไปได้ในระหว่างการเคลื่อนไหวใด ๆ แต่ภาพรวมทางเทคนิคในปัจจุบันก็ชัดเจน มองในกรอบเวลารายสัปดาห์ เราจะเห็นแนวโน้มขาลงที่คงอยู่มานานกว่า 15 ปี แนวโน้มเดียวกันนี้ก็ปรากฏในกราฟรายวันแต่ในขนาดที่ใหญ่ขึ้น ในกราฟ 4 ชั่วโมง แนวโน้มขาลงในท้องถิ่นเริ่มขึ้นเมื่อเดือนครึ่งที่ผ่านมา ไม่ว่ากรอบเวลาหรือรูปแบบจะเป็นอย่างไร การเคลื่อนไหวในทิศทางขาขึ้นจะถือว่าเป็นการแก้ไขชั่วคราวเสมอ เราพูดเช่นนี้แม้ในช่วงสองปีที่ผ่านมาเมื่อคู่เงินนี้มีการขึ้นราคา
ในความเห็นของเรา เฉพาะการเปลี่ยนแปลงที่ชัดเจนในปัจจัยพื้นฐานระดับโลกเท่านั้นที่จะสามารถกลับแนวโน้มในระยะยาวนี้ได้ อะไรที่จะก่อให้เกิดการเปลี่ยนแปลงเช่นนั้น? ในเดือนที่จะถึงนี้ การลดลงของคู่เงินอาจหยุดลงเมื่อถึงจุดสมดุลที่ตลาดประเมินค่าไว้อย่างยุติธรรม ซึ่งเราประเมินว่าจะอยู่ระหว่าง 1.0000 ถึง 1.0200 หลังจากนั้น ปัจจัยใหม่ๆ อาจผลักดันคู่เงินไปในทิศทางใดทิศทางหนึ่ง เราต้องสังเกตว่า แม้แต่แนวโน้มที่อยู่มาตลอด 15 ปีก็ต้องสิ้นสุดลงเช่นกัน การกลับตัวระดับโลกอาจเกิดขึ้นรอบๆ ระดับ 1.0000 แต่การกลับตัวเช่นนั้นต้องการเหตุผลที่มีนัยสำคัญและชัดเจน
ในปัจจุบัน เราไม่เห็นว่ามีสิ่งที่นำไปสู่การพัฒนาเช่นนั้น เศรษฐกิจสหรัฐฯ แข็งแกร่งกว่าของยุโรปมาก และไม่มีปัญหาที่จะปรากฏขึ้นในอนาคตอันใกล้ การกลับมาของ Donald Trump ในบทบาทผู้นำมีแนวโน้มที่จะส่งผลดีต่อค่าเงินดอลลาร์มากกว่าในทางแย่ เว้นแต่สหรัฐฯ จะเกี่ยวข้องกับสงคราม เราไม่เห็นพื้นฐานสำหรับการเจริญเติบโตของค่าเงินยูโรในระยะยาว
ในขณะเดียวกัน ยุโรปเผชิญกับความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ที่สูงกว่ามาก ความขัดแย้งในยูเครนยังคงดำเนินต่อไป และไม่มีใครรู้ว่าเมื่อใด, ที่ไหน, หรือภายใต้เงื่อนไขใด ๆ ที่มันอาจจะสิ้นสุดลง สหภาพยุโรปที่ให้การสนับสนุนยูเครนอย่างกระตือรือร้นอาจนำไปสู่ความขัดแย้งกับรัสเซีย และผลที่ตามมาของสถานการณ์เช่นนั้นยังไม่สามารถคาดเดาได้ ในช่วงไม่กี่ปีข้างหน้าสหภาพยุโรปอาจยังคงอยู่ในภูมิภาคที่มีความเสี่ยงสูง ในทางตรงกันข้ามกับสหรัฐฯ
กลับสู่ระยะสั้น เราเชื่อว่าค่าเงินดอลลาร์จะมีแนวโน้มเพิ่มขึ้นต่อไปจนกว่าตลาดจะประเมินผลกระทบจากการผ่อนคลายนโยบายการเงินโดยทั้งธนาคารกลางยุโรปและธนาคารกลางสหรัฐฯ อย่างครบถ้วน เราได้ยินอะไรจาก ECB? เป็นหลักว่าดอกเบี้ยจะลดลงต่อไป ซึ่งมาจากอัตราดอกเบี้ยปัจจุบันที่ต่ำกว่า Fed อยู่แล้ว 1% นอกจากนี้ ทั้ง Fed และ ECB ก็ได้ลดดอกเบี้ยไปแล้ว 0.75% แต่เมื่อมีนโยบายเงินเฟ้อของ Trump ส่วนลดดอกเบี้ยในสหรัฐฯ อาจลดลงน้อยลง ซึ่งเป็นแรงส่งเสริมให้แก่ค่าเงินดอลลาร์อีกด้วย
ในช่วงห้าวันทำการที่ผ่านมาค่าเฉลี่ยการแกว่งตัวของ EUR/USD อยู่ที่ 99 pips ซึ่งจัดว่าเป็น "สูง" คาดการณ์การเคลื่อนไหวว่าจะอยู่ระหว่าง 1.0472 และ 1.0670 ในวันพฤหัสบดี ช่องทางการแถบนิรันดร์เชิงเส้นที่สูงขึ้นชี้ลงบ่งบอกถึงแนวโน้มขาลงระดับโลกที่เกิดขึ้นต่อเนื่อง ตัวบ่งชี้ CCI ลดลงไปยังพื้นที่ที่ขายมากเกินไป แสดงให้เห็นถึงการเริ่มต้นของการแก้ไขใหม่ อย่างไรก็ตามการแก้ไขนั้นอ่อนแอและสิ้นสุดแล้ว ขณะนี้กำลังเกิดการแปลงหัวตลาดขาขึ้นใหม่ขึ้นมา
ระดับการสนับสนุน:
S1: 1.0498
ระดับการต่อต้าน:
R1: 1.0620
R2: 1.0742
R3: 1.0864
คำแนะนำในการเทรด:
คู่สกุลเงิน EUR/USD ยังคงเคลื่อนไหวในทิศทางขาลง เราได้ระบุอย่างสม่ำเสมอว่าคาดว่าจะมีการลดลงของค่าเงินยูโรในระยะกลางในช่วงหลายเดือนที่ผ่านมาและสนับสนุนเทรนด์ขาลงนี้อย่างเต็มที่ ตลาดดูเหมือนว่าจะได้ประมูลค่าการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของ Fed ในอนาคตทั้งหมดหรือส่วนใหญ่แล้ว หากเป็นอย่างนั้นดอลลาร์ก็ไม่มีเหตุผลที่จะอ่อนตัวลงในระยะกลางแม้ว่าก่อนหน้านี้จะมีเหตุผลบางประการที่ทำให้เช่นนั้น การดำเนินการขายยังคงเป็นจริงมีเป้าหมายที่ 1.0498 และ 1.0472 ตราบที่ราคายังอยู่ต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (MA) หากทำการซื้อขายโดยพิจารณาจากเทคนิคเพียงอย่างเดียว การดำเนินการซื้อสามารถพิจารณาได้เฉพาะเมื่อราคาย้ายไปเหนือเส้น MA เท่านั้น โดยมีเป้าหมายที่ 1.0742 และ 1.0864 แม้ว่าในขณะนี้เราไม่แนะนำตำแหน่งซื้อใด ๆ
คำอธิบายภาพประกอบ:
ช่องทางการแถบนิรันดร์เชิงเส้นช่วยกำหนดแนวโน้มปัจจุบัน หากทั้งสองช่องสอดคล้องกัน แสดงถึงแนวโน้มที่แข็งแกร่ง
เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (ตั้งค่า: 20,0, เรียบง่าย) กำหนดแนวโน้มในระยะสั้นและชี้แนวทางในการซื้อขาย
ระดับมาร์เรย์ทำหน้าที่เป็นระดับเป้าหมายสำหรับการเคลื่อนไหวและการแก้ไข
ระดับความผันผวน (เส้นสีแดง) แสดงถึงช่วงราคาที่น่าจะเป็นไปได้สำหรับคู่สกุลเงินในช่วง 24 ชั่วโมงถัดไปโดยขึ้นอยู่กับการอ่านค่าความผันผวนในปัจจุบัน
ตัวบ่งชี้ CCI: หากเข้าสู่บริเวณที่ขายมากเกินไป (ต่ำกว่า -250) หรือเกิดการซื้อมากเกินไป (สูงกว่า +250) จะส่งสัญญาณถึงการกลับทิศทางของแนวโน้ม
