El par de divisas EUR/USD comenzó la nueva semana de manera muy tranquila y estable, pero mostró un movimiento descendente decente el martes. Dado que no tenemos un límite inferior claro del canal lateral, y ni siquiera tenemos un canal lateral claro, no será fácil determinar si el rango se ha terminado. Sin embargo, cada nuevo intento del par de comenzar a formar una tendencia a la baja en el marco de tiempo de 4 horas aumenta la probabilidad de que finalmente lo haga. El precio ha vuelto a superar el promedio móvil, lo que podría señalar un nuevo crecimiento del par en los próximos días. Recordemos que el crecimiento se restauró cada vez en los últimos dos meses cuando el precio cayó por debajo de la línea del promedio móvil. En otras palabras, cada señal de venta indicaba el crecimiento inminente del par. Esta vez, será diferente.
El contexto macroeconómico el lunes y martes estuvo prácticamente ausente. Solo se podría prestar atención al informe sobre la producción industrial en Alemania, pero incluso el mercado en sí no le prestó atención. No hubo publicaciones importantes en la UE ni en EE. UU. el martes. Durante el día, varios representantes del BCE y la Reserva Federal hablaron, pero los estadounidenses hablaron por la noche, y los europeos endurecieron su postura "agresiva" sobre las tasas de interés. Así, ayer, la moneda europea mostró crecimiento.
Sin embargo, les recuerdo que el euro ha subido casi sin correcciones durante dos meses. Está muy sobrecomprado. Está tan sobrecomprado que su ligera disminución ha acercado al indicador CCI al área de sobreventa. Pero nosotros, por supuesto, recordamos que antes, visitó el área de sobrecompra dos veces, y cada una de estas señales es fuerte. Por lo tanto, seguimos esperando la caída del par, y debería ser fuerte. También creemos que el mercado ha trabajado desde hace mucho tiempo todos los factores "agresivos" y las noticias "alcistas". La ilustración anterior muestra cómo se frenó el impulso alcista en el último mes. Esto significa que los compradores siguen buscando nuevas razones para las compras. Y si es así, tarde o temprano, deberían comenzar a fijar ganancias en las posiciones largas.
La inflación en EE. UU. debería respaldar al dólar
El miércoles se publicará el primer informe más o menos significativo de esta semana, sobre la inflación en EE. UU. En principio, no hay nada especial que los operadores puedan esperar de este informe, pero puede respaldar a la moneda estadounidense. Según las previsiones de los expertos, la inflación disminuirá un 0,1% como máximo en términos anuales. ¿O se mantendrá igual en comparación con marzo? Por lo tanto, no habrá cambios en el indicador, lo que significa que el mercado no tendrá nada a lo que reaccionar. Si el movimiento del martes no es otro movimiento bajista dentro del plano, la caída del par puede continuar, señalando el final de la "hora del euro". La época en que la moneda de la Unión Europea mostraba un crecimiento, muchas veces sin tener ninguna base para ello.
Al mismo tiempo, el informe de inflación podría traer una "sorpresa". El dólar podría depreciarse nuevamente si la inflación disminuye más del 0,3–0,4%. Esto no será crítico para el canal lateral actual, ya que es poco probable que supere el último máximo local basado en un solo informe. Pero aún será una nueva razón para vender el dólar en lugar de comprarlo. Si, por otro lado, la inflación repentinamente aumenta en abril, será la mejor opción para el dólar, ya que la Reserva Federal podría decidir otro aumento de tasas en 2023. Probablemente no sucederá antes de unos meses a partir de ahora y dependerá en gran medida de los informes de inflación posteriores. Pero la probabilidad de otro aumento crecerá, creando una base para el crecimiento del dólar, que francamente hemos anhelado.
La volatilidad promedio del par de divisas euro/dólar en los últimos cinco días de negociación a partir del 10 de mayo es de 73 puntos y se caracteriza como "media". Por lo tanto, esperamos que el par se mueva entre los niveles 1,0892 y 1,1038 el miércoles. Un cambio del indicador Heiken Ashi hacia arriba indicará una nueva ronda de movimiento ascendente dentro del rango.
Niveles de soporte más cercanos:
S1 – 1,0864
S2 – 1,0742
S3 – 1,0620
Niveles de resistencia más cercanos:
R1 – 1,0986
R2 – 1,1108
R3 – 1,1230
Recomendaciones de operación:
El par EUR/USD está tratando de mantener una tendencia al alza pero es más plano. Actualmente, el movimiento es prácticamente lateral, por lo que solo se puede operar según las inversiones del indicador Heiken Ashi. O en los marcos de tiempo más pequeños, donde al menos se pueden capturar tendencias intradía.
Explicaciones de las ilustraciones:
Canales de regresión lineal: ayudan a determinar la tendencia actual. Si ambos están dirigidos en una dirección, la tendencia es fuerte ahora.
Línea de promedio móvil (configuración 20,0, suavizada): determina la tendencia a corto plazo y la dirección en la que se debe realizar la operación ahora.
Niveles de Murray: niveles objetivo para movimientos y correcciones.
Niveles de volatilidad (líneas rojas): el probable canal de precios que el par pasará el próximo día, según los indicadores de volatilidad actuales.
Indicador CCI: su entrada en el área de sobreventa (por debajo de -250) o sobrecompra (por encima de +250) significa que se acerca una inversión de tendencia en la dirección opuesta.
