Получив значительную поддержку от представленных на прошлой неделе позитивных макро данных по США, доллар продолжил наступление в начале новой недели. Его индекс #USDX после 5-дневного непрерывного роста сегодня продолжает рост, торгуясь выше отметки 102.00 и двигаясь в сторону ключевых уровней сопротивления 103.00, 103.10, 103.30.

Сильную поддержку доллар получил в минувшую пятницу: отчёт по рынку труда указал на рост в сентябре числа новых рабочих мест, созданных вне сельскохозяйственного сектора, на +254,0 тыс. после роста на +159,0 тыс. при прогнозе в +140,0 тыс. и на рост средней почасовой заработной платы на +4,0% (в годовом выражении) против +3,9% в прошлом месяце и прогнозе в +3,8%. Безработица при этом снизилась до 4,1% с 4,2% ранее.

Позитивный отчет Минтруда США сильно уменьшил вероятность еще одного агрессивного снижения процентной ставки ФРС на 0,50%. Теперь, по данным Чикагской товарной биржи (CME Group), вероятность снижения процентной ставки ФРС на 0,50% в ноябре составляет менее 30,0%. На позапрошлой неделе она была выше 60,0%.

Не исключено, что эта неделя может стать окончательно переломной для доллара, если ожидаемые в четверг и пятницу данные укажут на возобновление роста инфляции в США: в четверг (в 12:30 GMT) будут опубликованы свежие данные по потребительской инфляции, а в пятницу (тоже в 12:30 GMT) – данные по производственной инфляции в США.

Сегодня же важных публикаций из США в экономическом календаре не ожидается. Однако, участники рынка все же будут следить за выступлениями ряда представителей ФРС, запланированных на американскую торговую сессию.

Между тем два основных европейских конкурента доллара на валютном рынке, евро и фунт, продолжили снижаться в первой половине сегодняшней европейской торговой сессии. Причем наиболее сильную негативную динамику против доллара показывает фунт, попавший под давление после заявлений главы Банка Англии Бейли, сделанных им на прошлой неделе в своих комментариях СМИ. В интервью газете Guardian он сказал, что "Банк Англии может стать более активным в вопросе снижения ставок, если появятся новые хорошие новости по инфляции".

Пара GBP/USD резко снизилась после его заявлений и сегодня продолжает падение. Пространство для этого открыто вплоть до уровней поддержки 1.2900, 1.2825. Пробой же ключевого уровня поддержки 1.2755 и вовсе выедет GBP/USD в зону долгосрочного медвежьего рынка (подробнее о динамике пары и альтернативный сценарий см. в GBP/USD: торговые сценарии на 07 - 11.10.2024).

Евро тоже остается под давлением против доллара, в то время как ряд руководителей ЕЦБ, включая его главу Лагард, выступают за продолжение снижения процентных ставок.

Так, член Совета управляющих ЕЦБ и глава ЦБ Франции Франсуа Вильруа в интервью СМИ заявил сегодня, что, вероятно, придется вновь снизить процентные ставки ЕЦБ на заседании 17 октября. По его мнению, в ЕЦБ «должны обратить внимание и на противоположный риск недостижение цели из-за слабого роста и слишком долгой ограничительной монетарной политики». «Если в следующем году мы будем стабильно поддерживать инфляцию на уровне 2%, а перспективы роста в Европе останутся вялыми, не будет никаких причин для того, чтобы наша монетарная политика оставалась ограничительной, а наши ставки были выше нейтральной процентной ставки», сказал Франсуа Вильруа.

И все же пространство для падения EUR/USD выглядит значительно меньше, чем для GBP/USD (с технической точки зрения), а уязвимость евро против доллара менее сильна, чем у фунта и пока что ограничивается уровнями поддержки 1.0934 и 1.0905.

Такая ситуация также подтверждается динамикой пары EUR/GBP, которая резко выросла сразу после комментариев главы Банка Англии на прошлой неделе, и сегодня возобновила рост, двигаясь в сторону уровня сопротивления 0.8416. Учитывая же долгосрочный нисходящий тренд EUR/GBP, вблизи отметок 0.8416, 0.8430 возможен отбой и возобновление снижения (подробнее о динамике пары см. в EUR/GBP: торговые сценарии на 07 - 11.10.2024).