Análise do EUR/USD no 5M

EUR/USD passou por uma alta acentuada e, mais uma vez, ilógica de cerca de 100 pips na quarta-feira. Esta situação reflete o que aconteceu há um mês, quando uma pequena diminuição na inflação desencadeou uma queda substancial do dólar americano. Naquela época, mencionamos que não havia uma base sólida para uma queda tão acentuada do USD, e o mesmo pode ser aplicado aos eventos de ontem. Queremos enfatizar que, neste artigo, estamos deliberadamente não considerando os resultados da reunião do Federal Reserve e seu impacto no mercado cambial. Acreditamos que as reações dos traders podem persistir por um dia após o término da reunião, então qualquer conclusão deve ser tirada não antes desta tarde.

Em relação ao relatório de inflação, estritamente falando, o mercado tinha uma razão para vender o dólar na quarta-feira, mas não nesta medida. A inflação nos EUA desacelerou para 3,3% em maio, o que não afeta significativamente as perspectivas do Fed de aliviar a política monetária nos próximos meses. Portanto, uma reação tão forte do mercado é completamente desconcertante para nós. No entanto, não é surpreendente. O mercado já vinha vendendo euros e comprando dólares há vários dias. Até pensamos que o par tinha retornado a um padrão de movimentos lógicos. Mas a quarta-feira nos mostrou que ainda estamos longe da lógica.

Apesar dos movimentos irracionais, ainda houve uma boa oportunidade de lucro ontem. Isso porque houve um movimento intradiário forte e uma tendência clara. Simplesmente porque o movimento intradiário foi forte e houve uma tendência. Um sinal de compra foi formado durante a sessão europeia quando o preço se consolidou acima do nível de 1,0757. Depois disso, o par subiu para o nível de 1,0836, e mais tarde para a linha Senkou Span B. Este foi um bom ponto para realizar os lucros, pois era melhor sair do mercado antes do Fed anunciar os resultados de sua reunião. O lucro desta operação foi de cerca de 70-80 pips.

Relatório COT:

O último relatório COT é do dia 4 de junho. A posição líquida dos traders não comerciais permaneceu em alta por um longo período, o que ainda é o caso atualmente. A tentativa dos ursos de ganhar o domínio falhou de forma espetacular. A posição líquida dos traders não comerciais (representada pela linha vermelha) diminuiu nos últimos meses, enquanto a dos traders comerciais (linha azul) aumentou. No entanto, agora estamos observando uma reversão dessa tendência, sugerindo que os compradores, e não os vendedores, estão ganhando impulso mais uma vez. Este pode ser um fenômeno temporário, uma vez que a tendência de baixa ainda é relevante.

Não identificamos nenhum fator fundamental que possa sustentar a força do euro a longo prazo, e a análise técnica também indica uma possível continuação da tendência de baixa. Três linhas de tendência descendentes no gráfico semanal sugerem uma probabilidade considerável de mais declínio.

Atualmente, as linhas vermelha e azul estão divergindo novamente, indicando um aumento nas posições de compra em relação ao euro. Durante a última semana do relatório, o número de posições compradas no grupo não comercial aumentou em 4.300, enquanto o número de posições vendidas diminuiu em 6.000. Como resultado, a posição líquida aumentou em 10.300. No entanto, a decisão do Banco Central Europeu de reduzir as taxas e os robustos dados de folhas de pagamento não-agrícolas dos EUA podem iniciar uma nova onda de queda para o euro.

Análise do EUR/USD no 1H

No gráfico de 1 hora, o par EUR/USD finalmente tem uma oportunidade real de iniciar uma nova tendência de queda, mas também corre o risco de perder essa oportunidade. Ainda esperamos que o euro enfraqueça, porém, ontem o mercado voltou a vender o dólar. Se o preço se consolidar acima da linha Senkou Span B, a tendência de baixa será cancelada, e o par poderá flutuar em várias direções nos próximos dias. De qualquer forma, negociar o par será um desafio nos próximos dias.

Em 13 de junho, destacamos os seguintes níveis para negociação: 1,0530, 1,0581, 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0797, 1,0836, 1,0889, 1,0935, 1,1006, 1,1092, além das linhas Senkou Span B (1,0852) e Kijun-sen (1,0811). As linhas do indicador Ichimoku podem se mover ao longo do dia, portanto, é importante considerar isso ao identificar os sinais de negociação. Não se esqueça de definir um Stop Loss para atingir o ponto de equilíbrio após o preço ter se movido 15 pips na direção desejada. Isso ajudará a proteger contra possíveis perdas caso o sinal se mostre falso.

Na quinta-feira, a União Europeia publicará um relatório sobre a produção industrial. A agenda dos EUA incluirá relatórios sobre pedidos de auxílio-desemprego e preços ao produtor. Todos esses relatórios podem ser considerados secundários, uma vez que o mercado pode passar metade do dia reagindo aos resultados da reunião do Fed e ao discurso de Jerome Powell.

Descrição do gráfico:

Os níveis de suporte e resistência são linhas vermelhas grossas perto das quais a tendência pode terminar. Eles não fornecem sinais de negociação;

As linhas Kijun-sen e Senkou Span B são as linhas do indicador Ichimoku, plotadas no período gráfico 1H a partir do período 4H. Elas fornecem sinais de negociação;

Os níveis extremos são linhas vermelhas finas das quais o preço saltou anteriormente. Eles fornecem sinais de negociação;

As linhas amarelas são linhas de tendência, canais de tendência e quaisquer outros padrões técnicos;

O indicador 1 nos gráficos COT é o tamanho da posição líquida para cada categoria de traders;