Анализ GBP/USD 5М

Валютная пара GBP/USD в пятницу вновь довольно сильно упала, но с учетом того фундаментального и макроэкономического фона, который был в распоряжении трейдеров в течение прошлой недели, иначе и быть не могло. Напомним, что евро с фунтом долгое время росли практически без причин и оснований. К заседаниям центробанков обе валюты подошли в сильно перекупленном состоянии, а «ястребиные» результаты заседаний были отработаны заранее. Поэтому падение евро и фунта должно было случиться практически в любом случае. Ну а пятничные отчеты по безработице, Нонфармам и деловой активности ISM лишь помогли американской валюте вырасти еще. Мы считаем, что теперь падение пары фунт/доллар должно продолжаться. Фунт исчерпал на данном этапе потенциал роста. Фундаментальный фон для него начинает ухудшаться, так как от Банка Англии с каждым новым заседанием становится все сложнее ожидать ужесточения монетарной политики. Мы считаем, что ставка будет расти все медленнее и медленнее, точно так же как она сейчас растет в США. Следовательно, оснований для роста британской валюты уже не будет. Даже если это предположение ошибочно, коррекция вниз должна быть.

Торговые сигналы в пятницу были достаточно неплохими. Сначала пара отскочила от уровня 1,2185 и выросла к 1,2259, а потом отскочила от 1,2259 и упала к 1,2106. Уже по этим двум сигналам можно было заработать около 180 пунктов. Остальные сигналы (которые сформировались позже) можно было даже не рассматривать, так как они сформировались слишком поздно, да и уровень прибыли на тот момент позволял трейдерам спокойно идти на выходные.

Отчет COT:

Последний отчет COT по британскому фунту показал ослабление «медвежьего» настроения. За неделю группа «Non-commercial» закрыла 6,7 тысячи контрактов BUY и 7,5 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров выросла на 0,8 тысячи. Показатель нетто-позиции в течение последних месяцев стабильно рос, а настроение крупных игроков уже в ближайшее время может стать «бычьим», но пока не стало. Фунт стерлингов хоть и рос против доллара в последние месяцы, очень сложно ответить на вопрос, почему он так сильно вырос с фундаментальной точки зрения. Мы абсолютно не исключаем тот вариант, при котором в ближайшее время начнется падение фунта (в среднесрочной перспективе), так как есть необходимость скорректироваться. В целом же в последние месяцы отчеты COT соответствуют движению британской валюты, поэтому вопросов нет. Так как нетто-позиция еще даже не «бычья», в перспективе нескольких месяцев покупки могут продолжаться. У группы «Non-commercial» сейчас открыто суммарно 35 тысяч контрактов на покупку и 59 тысячи контрактов на продажу. Мы по-прежнему скептически относимся к долгосрочному росту британской валюты, хотя технические основания для этого у него имеются, но вот фундамент или геополитика явно не предполагают столь сильного и быстрого укрепления фунта стерлингов.

Рекомендуем к ознакомлению:

Обзор пары EUR/USD. 6 февраля. Новостной праздник закончился, начинаются суровые будни.

Обзор пары GBP/USD. 6 февраля. Выступление Пауэлла, важная статистика в Великобритании.

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 6 февраля. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Анализ GBP/USD 1Н

На часовом таймфрейме пара фунт/доллар наконец-то покинула боковой канал и показала желание и готовность начать формирование нисходящего тренда в краткосрочном плане. Мы считаем, что все идет по плану, хоть и с некоторым опозданием. На этой неделе пара может немного скорректироваться вверх, а волатильность – понизиться, так как фундаментальный и макроэкономический фоны будут слабыми. На 6 февраля мы выделяем следующие важные уровни: 1,1874, 1,1974-1,2007, 1,2106, 1,2185, 1,2288, 1,2342. Линии Сенкоу Спан Б (1,2354) и Киджун-сен (1,2214) также могут быть источниками сигналов. Сигналами могут быть «отскоки» и «преодоления» этих уровней и линий. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Также на иллюстрации присутствуют уровни поддержки и сопротивления, которые можно использовать для фиксации прибыли по сделкам. В понедельник в Великобритании будет опубликован только индекс деловой активности в строительном секторе, а в США – вообще ничего. Тем не менее пара сегодня может по инерции двигаться вниз, так как рынок мог еще не до конца отработать события прошлой недели. Но уже, конечно, с меньшей волатильностью.

Пояснения к иллюстрациям:

Ценовые уровни поддержки и сопротивления (resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончиться. Не являются источниками торговых сигналов;

Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями;

Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов;

Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны;

Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров;

Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».