Ancaman penutupan pemerintah federal tidak lagi muncul setelah Kongres AS menyetujui rancangan undang-undang pendanaan sementara untuk menjaga lembaga-lembaga federal tetap buka hingga 17 November 2023.

Lingkungan pasar dalam beberapa hari terakhir cenderung negatif, terutama risiko penutupan pemerintah federal bersama dengan semua masalah yang melekat. Meskipun sudah berubah menjadi suatu sindiran, investor tidak dapat mengabaikannya, mengikuti tradisi puluhan tahun untuk menjual dalam antisipasi berita negatif dan kemudian membeli aset dengan harga lebih murah. Sepertinya kali ini tidak akan berbeda.

Hari ini, yield Surat Utang telah kembali menguat setelah penurunan korektif ringan pada akhir pekan. Fokus pasar sekali lagi tertuju pada kemungkinan kenaikan suku bunga oleh Federal Reserve dan bank sentral lainnya di seluruh dunia. Seperti yang Anda ketahui, keputusan kebijakan moneter regulator AS memiliki dampak serius pada sentimen pasar.

Hari ini, peserta pasar menantikan komentar dari Ketua Fed Jerome Powell, berharap mendapatkan petunjuk tentang prospek kenaikan suku bunga. Terutama, data inflasi Jumat lalu menunjukkan penurunan, sementara Indeks Harga Konsumsi Pribadi (PCE) mencatat penurunan pertumbuhan bulanan yang lebih besar dari perkiraan dan penurunan dalam basis tahunan sejalan dengan perkiraan konsensus. Oleh karena itu, semua mata akan tertuju pada reaksi Powell terhadap berita ini. Namun, apakah ia akan mengomentari inflasi dan kenaikan suku bunga yang mungkin adalah tidak jelas.

Jika melihat dari dinamika futures pada indeks saham utama AS dan dimulainya perdagangan positif di Eropa, minggu kemungkinan akan dimulai dengan pemulihan dalam permintaan aset berisiko. Sentimen positif secara keseluruhan serta kemungkinan absennya komentar tentang suku bunga dalam pidato Powell dapat mengakibatkan pembalikan yield Surat Utang dan pelemahan dolar.

Dengan mempertimbangkan bahwa isu penutupan pemerintah telah kurang diperhatikan, pasar akan memulai bulan baru dengan sentimen positif. Faktor penting lainnya adalah dimulainya kuartal keempat, yang dapat berdampak positif pada permintaan saham. Jika data inflasi konsumen AS yang dirilis menunjukkan perlambatan atau bahkan penurunan sedikit bulan ini, permintaan atas aset berisiko serta obligasi pemerintah, tidak hanya di Amerika Serikat, mungkin akan meningkat. Dalam hal ini, dolar akan tetap tertekan.

Sementara untuk perdagangan hari ini, dolar kemungkinan akan kembali mengalami kerugian. Pergerakan paling signifikan diharapkan terjadi pada awal perdagangan di Amerika Serikat.

Perkiraan harian:

USD/JPY

Setelah mencapai puncak lokal di 149,83, momentum kenaikan pasangan ini tampaknya mulai memudar. Sentimen pasar yang membaik dan peningkatan permintaan atas aset berisiko dapat memberikan tekanan pada pasangan ini, menurunkannya ke 149,60 dan bahkan 148,70.

USD/CAD

Demikian pula, momentum kenaikan pasangan ini mulai memudar. Pemulihan kembali harga minyak mentah dan kemungkinan penurunan dolar AS dapat membawa kuotasi di bawah 1,3565. Kemudian, pasangan ini diharapkan melanjutkan kerugiannya, menuju level 1,3490.