Pada hari Rabu, pasangan mata uang EUR/USD kembali menunjukkan pergerakan naik. Sehari sebelumnya, pasangan ini berkonsolidasi di bawah garis moving average, indikator CCI telah dua kali memasuki area overbought (yang sangat jarang terjadi), dan kemarin tidak ada alasan bagi euro untuk naik. Namun, justru itulah penyebab pertumbuhan mata uang Eropa. Selama beberapa minggu ini, hampir setiap hari, kami membahas ketidaklogisan gerakan saat ini. Kemarin ketidaklogisan dapat dianggap mencapai puncaknya. Hanya ada satu laporan yang menarik perhatian trader yang dipublikasikan sepanjang hari. Pesanan barang tahan lama AS ternyata jauh lebih baik dari nilai yang diperkirakan, tetapi dolar turun di pagi hari, dan setelah laporan tersebut rilis, dolar mulai turun lebih banyak lagi. Ini yang perlu Anda ketahui terkait bagaimana reaksi pasar terhadap berita dan laporan. Kemarin kami mengatakan mengatakan bahwa kami tidak menganggap laporan pesanan penting; pasar membuktikannya. Para trader terus menafsirkan setiap laporan yang mendukung mata uang Eropa atau mengabaikan seluruh latar belakang fundamental. Lazimnya, situasi seperti itu sangat mempersulit proses trading.
Dan, tentu saja, sekali lagi perlu diperhatikan bahwa semua sinyal jual dapat diabaikan dengan aman. Sinyal-sinyal tersebut baru saja berfungsi dengan baik lebih dari sebulan lalu. Konsolidasi di bawah moving average sekarang sama sekali tidak berarti apa-apa. Terlebih, ini berarti bahwa pasangan ini akan segera melanjutkan pergerakan naiknya. Sinyal jual lainnya tidak lebih baik. Frekuensi terbanyak kami melihat indikator CCI memasuki area overbought sebelum penurunan dimulai adalah tiga kali. Jadi, apakah kita menunggu untuk ketiga kalinya? Atau akankah ada rekor baru dalam kasus ini? Satu hal yang jelas: mata uang Eropa sangat overbought dan cepat atau lambat akan jatuh. Pasar mungkin menunggu rapat ECB dan Fed minggu depan. Pasar mungkin sedang menunggu pemain besar untuk mulai melakukan penjualan.
Inflasi di UE akan turun menjadi 2% dalam satu setengah tahun.
Kemarin, perwakilan ECB kembali memberikan pidato penting dan tidak berarti. Gubernur Bank of France dan salah satu anggota Komite Moneter ECB, Francois Villeroy de Galhau, mengatakan bahwa inflasi kemungkinan akan turun ke level target pada akhir tahun 2024. Galhau menyatakan bahwa puncak inflasi baru-baru ini telah dillaui dan inflasi pangan akan mulai turun pada paruh kedua tahun ini. Ingat, perhatian utama regulator Eropa adalah inflasi inti. Indeks harga konsumen utama mengalami penurunan dari bulan ke bulan, terkadang dengan sangat cepat (seperti pada bulan Maret). Namun, inflasi inti belum turun. Namun, informasi ini tidak penting bagi mata uang dan trader Eropa. Apa yang dapat dilakukan dengan data ini? Tidak ada.
Kami sudah mengetahui berapa banyak ECB akan menaikkan suku bunga minggu depan. Pasar masih bimbang antara 0,25% dan 0,5%. Kami condong ke opsi pertama, seperti yang dilakukan kebanyakan ekonom Bloomberg yang disurvei. Namun, kejutan mungkin saja terjadi. Kami percaya bahwa skenario "hawkish" lainnya telah diperhitungkan beberapa kali dalam nilai tukar saat ini. Oleh karena itu, pertanyaan utamanya adalah: "Kapan pasar akan memulai perdagangan mengikuti latar belakang fundamental?" daripada "Bagaimana reaksi pasar terhadap keputusan ECB dan Fed?" Jika situasi saat ini berlanjut minggu depan, ECB dapat menurunkan suku bunga menjadi 0,5%, dan mata uang Eropa masih akan menunjukkan pertumbuhan. Kami umumnya menunggu konsolidasi baru harga di bawah moving average dan pertumbuhan lebih lanjut.
Volatilitas rata-rata pasangan mata uang EUR/USD selama lima hari perdagangan terakhir pada 27 April sebesar 84 poin dan nilai ini dianggap "sedang". Dengan demikian, kami perkirakan pasangan ini akan bergerak antara level 1.0965 dan 1.1133 pada hari Kamis. Reversal indikator Heiken Ashi ke bawah akan menunjukkan upaya baru untuk memulai koreksi ke bawah.
Level support terdekat:
S1 – 1.0986
S2 – 1.0864
S3 – 1.0742
Level resistance terdekat:
R1 – 1.1108
R2 – 1.1230
R3 – 1.1353
Rekomendasi trading:
Pasangan EUR/USD kembali mencoba membentuk koreksi, tidak berhasil. Anda dapat tetap dalam posisi long dengan target di 1.1108 dan 1.1133 hingga indikator Heiken Ashi berbalik ke bawah. Posisi short dapat dibuka setelah harga berkonsolidasi di bawah moving average dengan target di 1.0864.
Penjelasan ilustrasi:
Channel regresi linier - membantu menentukan tren saat ini. Jika keduanya mengarah ke satu arah, tren saat ini kuat.
Garis moving average (pengaturan 20.0, diperhalus) - menentukan tren jangka pendek dan ke mana trading sekarang harus diarahkan.
Level Murrey - level target untuk pergerakan dan koreksi.
Tingkat volatilitas (garis merah) - kemungkinan channel harga yang akan digunakan pasangan ini pada hari berikutnya, berdasarkan indikator volatilitas saat ini.
Indikator CCI - masuknya ke area oversold (di bawah -250) atau area overbought (di atas +250) berarti reversal tren ke arah yang berlawanan akan segera terbentuk.
