تمكن الدولار الأمريكي أخيرًا من الانفصال عن التفاؤل السائد في السوق بشأن تيسير السياسة النقدية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي. خلال الأسبوعين الماضيين، أصبح واضحًا أن الخفض في الأسعار سيبدأ عندما تنخفض التضخم إلى ما لا يقل عن 2.5% سنويًا. نظرًا لأن التقرير الأخير عن التضخم تسارع إلى 3.5%، لا أتوقع خفضًا في معدلات الفائدة في أمريكا في المستقبل القريب.

السوق لا يزال متفائلًا بمعدلات الفائدة للفدرالي، ولكن الآن هو أكثر اعتدالًا بكثير. وفقًا لأداة CME FedWatch، يتوقع السوق أن يتم القيام بأول خفض في الفائدة في يوليو. في رأيي، هذا التوقع ليس له علاقة بالواقع. أذكركم بأن العديد من البنوك الكبرى والشركات القابضة قد خفضت بالفعل توقعاتها إلى جولتين من التيسير هذا العام. يعتقد بعض المحللين أن التيسير الأول قد يحدث في ديسمبر أو حتى في عام 2025. لذلك، في رأيي، الدولار في طريقه للارتفاع.

يمكنك القول أن جميع الأحداث الهامة في أبريل قد مرت بالفعل. ستعقد اجتماعات FOMC القادمة في 1 مايو، ولكن من المتوقع أن تبقى السياسة النقدية دون تغيير. على العكس، قد يظهر رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول وحتى اللجنة بأكملها موقفًا أكثر صرامة. ربما نسمع عبارة عن رفع سعر الفائدة الرئيسي إذا استمرت المسارات الحالية للتضخم. ومع ذلك، الاعتقاد بكلمات عن تيسير السياسة مثل الاعتقاد بسقوط الثلوج في الصيف. كل هذا سيكون مفيدًا للدولار.

سيصدر الولايات المتحدة في الأسبوع القادم بشكل رئيسي تقارير ثانوية. سنتعرف على مبيعات التجزئة، وتصاريح البناء، ومبيعات المنازل الجديدة، ومطالبات البطالة الأولية. سأركز فقط على رقم مبيعات التجزئة. أعتبره الأقوى بين الأرقام المذكورة أعلاه. ومع ذلك، بشكل عام، الأخبار التي تعكس آفاق أسعار الفائدة والتضخم في الولايات المتحدة أهم بكثير من مبيعات التجزئة أو مطالبات البطالة. أعتقد أنه إذا كان السوق قد بدأ بشراء العملة الأمريكية بالفعل، فإن جميع التقارير المذكورة لن تحول دون سيرها.

سيكون هناك أيضًا عدد قليل جدًا من الأحداث الهامة في الاتحاد الأوروبي والمملكة المتحدة، لذا لا أتوقع أن تكون التقارير لها تأثير قوي على مشاعر السوق. يمكن لكل من الأدوات أن تواصلان حركتهما الهابطة بسكينة، والتي لا تزال تحتوي على إمكانات قوية جدًا.

تحليل الموجة لزوج العملات EUR/USD:

استنتاجًا من التحليل المجرى لزوج العملات EUR/USD، أتوقع أن يتم تشكيل مجموعة موجات هابطة. اكتملت الموجات 2 أو b و 2 في 3 أو c، لذا في المستقبل القريب، أتوقع تشكيل موجة هابطة دافعة 3 في 3 أو c مع انخفاض كبير في الأداة. أنا أفكر في مراكز قصيرة بأهداف قرب العلامة 1.0463، حيث يعمل الخلفية الإخبارية لصالح الدولار. تم تشكيل إشارة البيع التي نحتاجها بالقرب من 1.0880 (فشلت محاولة الاختراق).

تحليل الموجة لزوج الجنيه الإسترليني مقابل الدولار الأمريكي:

نمط الموجة لزوج الجنيه الإسترليني مقابل الدولار الأمريكي يشير إلى انخفاض. أنا أفكر في بيع الأداة مستهدفًا مستويات أدنى من مستوى 1.2039، لأنني أعتقد أن الموجة 3 أو c قد بدأت في التشكيل. محاولة ناجحة لكسر مستوى 1.2472، الذي يقابل 50.0% من مستوى فيبوناتشي، تشير إلى أن السوق مستعد لبناء موجة هابطة.

المبادئ الرئيسية لتحليلي:

يجب أن تكون هياكل الموجة بسيطة ومفهومة. الهياكل المعقدة صعبة العمل معها، وغالبًا ما تجلب تغييرات.

إذا لم تكن واثقًا من حركة السوق، فمن الأفضل عدم الدخول فيها.

لا يمكننا ضمان اتجاه الحركة. لا تنسى طلبات وقف الخسارة.

يمكن دمج تحليل الموجة مع أنواع أخرى من التحليل واستراتيجيات التداول.