زوج العملات EUR/USD تداولت معظم يوم الأربعاء بارتفاع ، على الرغم من عدم وجود أعلى مستويات الانخفاض. عندما أعلن مجلس الاحتياطي الفيدرالي عن توقفه وتلميحات جيروم باول بزيادة معدل الفائدة مرتين إضافيتين في عام 2023 ، ارتفع الدولار بشكل حاد ولكن ضعيف ، وفي صباح الخميس استؤنف النمو الذي استمر معظم اليوم. بشكل عام ، لا يمكننا القول إن السوق رد بطريقة غريبة على اجتماع مجلس الاحتياطي الفيدرالي وكلمة باول ، ولكننا نعتقد أن الدولار كان يمكن أن يظهر تعزيزًا أقوى.

يجب الإشارة هنا إلى أن اليورو والجنيه يتداولان حاليًا بطريقة مختلفة. حيث حقق الجنيه أمس أعلى مستوى محلي له في المدى الطويل، بينما اليورو يتصحح فقط ضد الاتجاه الهابط وجاهز في أي لحظة لاستئناف الانخفاض. على الرغم من أن البنك المركزي الأوروبي رفع معدل الفائدة مرة أخرى، وأن بنك إنجلترا قد يفعل ذلك فقط في الأسبوع المقبل وللمرة الأخيرة، فإن اليورو لا يزال ينمو ببطء شديد (وهو ما يعتبر منطقيًا تمامًا)، بينما الجنيه ينمو بشكل كبير (وهو ما لا يعتبر منطقيًا على الإطلاق). لذلك، يبدو اليورو أكثر جاذبية للتداول حاليًا من الجنيه.

يجب الإشارة إلى أنه تم نشر العديد من الإحصائيات الماكرو اقتصادية المختلفة في الاتحاد الأوروبي والولايات المتحدة الأمريكية أمس. هناك الإنتاج الصناعي في كلا البلدين ومبيعات التجزئة في الخارج وطلبات المساعدات البطالة هناك وغيرها. ومع ذلك، كانت جميع هذه التقارير في ظلال اجتماعات البنك المركزي الأوروبي والاحتياطي الفيدرالي. نظرًا لأن الزوج تغير اتجاهه عدة مرات خلال اليوم، فمن الصعب جدًا القول بالضبط على أي بيانات رد السوق وعلى أي بيانات لم يرد. نحن دائمًا نحث على تجنب التداول في مثل هذه الأيام أو على الأقل أن تكون حذرًا للغاية. كما نرى، ليس هذا عبثًا.

على الإطار الزمني لمدة 24 ساعة، استقر الزوج داخل سحابة إيشيموكو، مما يتيح له الاستمرار في الارتفاع. ومع ذلك، يجب الآن تجاوز خط كيجون-سين، الذي هو أيضًا قوي، ولكن يمكن القول الآن بأننا لم نر تصحيحًا ملموسًا في المدى الطويل.

رفع البنك المركزي الأوروبي كل الأسعار الثلاثة للمرة الثامنة على التوالي.

كما ذكرنا في المقالة السابقة، لا يوجد مفاجآت من المنظم الأوروبي. توقعات بزيادة الفائدة بنسبة 0.25٪، ويمكن أن تكون هذه الزيادة القاسية قبل الأخيرة في الدورة. يجب التذكير بأنه بعد تباطؤ معدلات التشديد من قبل البنك المركزي إلى الحد الأدنى، يجب توقع ثلاث زيادات أخرى. بالتأكيد، يمكن أن يكون هناك المزيد، ولكن في حالة البنك المركزي الأوروبي، لا يجب توقع زيادة الفائدة إلى 5 أو 5.5٪. لقد تحدثنا عن السبب في ذلك في العديد من المرات، لذلك لن نتكرر.

الأمر الأكثر إثارة للاهتمام هو آخر شيء. وفقًا لتوقعات التضخم المحدثة ، يتوقع البنك المركزي الأوروبي تضخمًا بنسبة 5.4٪ في العام الحالي ، و 3٪ في عام 2024 ، و 2.2٪ في عام 2025. وبالتالي ، من غير المرجح أن يعود مؤشر أسعار المستهلكين إلى القيمة المستهدفة حتى بعد 2.5 عامًا. إذا كان البنك المركزي الأوروبي مستعدًا لرفع الأسعار "حتى النهاية" ، مثل مجلس الاحتياطي الفيدرالي ، فهل كانت توقعات التضخم ضعيفة لهذا الحد؟ نحن نعتقد أنه يمكن فقط من خلال توقعات البنك المركزي الأوروبي أن نفهم أنه يعتزم رفع الأسعار مرة أخرى. وخاصةً أنه في عامي 2007-2008 ، خلال أزمة الرهن العقاري ، ارتفع سعر الفائدة للبنك المركزي الأوروبي بنسبة 4.25٪. ويمكن أن تكون هذه القيمة "محطة نهائية" هذه المرة أيضًا.

كما نشر البنك المركزي الأوروبي توقعاته المحدثة والمخفضة للنمو الاقتصادي. وفقًا لهذه التوقعات ، يتوقع أن يكون هناك نمو بنسبة 0.9٪ في الناتج المحلي الإجمالي في عام 2023 ، و 1.1٪ في العام التالي. نظرًا لأن توقعات الناتج المحلي الإجمالي لم تتغير تقريبًا (كانت أعلى بقليل فقط بعدة أعشار من النقاط سابقًا) ، فهذا يشير أيضًا إلى اقتراب نهاية دورة الشدة. بناءً على جميع الحجج المذكورة أعلاه ، نعتقد أن اليورو ليس لديه أسباب للنمو القوي الجديد. يمكن لمجلس الاحتياطي الفيدرالي رفع معدل الفائدة بشكل أكبر خلال النصف الأخير من عام 2023 من البنك المركزي الأوروبي! ومعدل الفائدة لدى مجلس الاحتياطي الفيدرالي أعلى بكثير من معدل الفائدة لدى البنك المركزي الأوروبي!

متوسط ​​تقلب زوج اليورو / الدولار خلال الأيام الخمسة الماضية حتى 16 يونيو يبلغ 79 نقطة ويتميز بـ "متوسط ​​". وبالتالي ، نتوقع حركة الزوج بين مستويات 1.0846 و 1.1004 يوم الجمعة. سيشير عكس مؤشر هايكن أشي للأسفل إلى انعكاس التصحيح الهابط.

مستويات الدعم القريبة:

S1 - 1.0864

S2 - 1.0803

S3 - 1.0742

أقرب مستويات المقاومة:

R1 - 1.0925

R2 - 1.0986

R3 - 1.1047

توصيات التداول:

زوج EUR / USD لا يزال فوق خط المتوسط ​​المتحرك. يجب البقاء في المراكز الطويلة في الوقت الحالي مع أهداف 1.0986 و 1.1004 حتى يتم عكس مؤشر هايكن أشي للأسفل. ستصبح المراكز القصيرة مجددًا ذات أهمية عند تثبيت السعر بشكل عكسي أدناه خط المتوسط ​​المتحرك مع أهداف 1.0742 و 1.0681.

نوصي بالاطلاع على:

نظرة على زوج GBP/USD في 16 يونيو. إجمالي اجتماع الاحتياطي الفيدرالي والجنيه الإسترليني العنيد.

توقعات وإشارات تداول لزوج EUR/USD في 16 يونيو. تقرير COT. تحليل مفصل لحركة الزوج والصفقات التجارية.

توقعات وإشارات تداول لزوج GBP/USD في 16 يونيو. تقرير COT. تحليل مفصل لحركة الزوج والصفقات التجارية.

توضيحات للرسوم البيانية:

قنوات الانحدار الخطية - تساعد في تحديد الاتجاه الحالي. إذا كانت كلتاهما في نفس الاتجاه ، فهذا يعني أن الاتجاه قوي حاليًا.

الخط المتحرك المتوسط ​​(الإعدادات 20،0، smoothed) - يحدد الاتجاه القصير الأجل والاتجاه الذي يجب اتباعه حاليًا في التداول.

مستويات موراي - مستويات الهدف للحركات والتصحيحات.

مستويات الانحراف القياسي (الخطوط الحمراء) - القناة السعرية المحتملة التي سيتحرك فيها الزوج خلال الأيام القادمة ، بناءً على مؤشرات الانحراف القياسي الحالية.

مؤشر CCI - دخوله في منطقة البيع الزائد (أقل من -250) أو منطقة الشراء الزائد (أعلى من +250) يعني اقتراب عكس اتجاه الاتجاه.